前三季期货市场交易量涨势延续 行业整体实现总营收超290亿元

　　中国网财经11月7日讯(记者 鹿凯)上月末，中期协公布前三季度期货市场交易数据显示，期内市场整体涨势延续，交易量与交易金额同比上涨，交易量同比涨幅超三成。

　　同期，期货公司经营情况仍不乐观，150家期货公司总体业绩虽不及去年同期，但营收、净利等下滑幅度相较上半年明显收敛。

　　市场涨势延续

　　据中期协数据，1-9月全国期货市场累计成交量为64.69亿手(6,468,549,304手)，累计成交额为425.29万亿元(4,252,905.79亿元)，同比分别增长30.49%和6.13%。

　　其中，商品期货和期权成交量为38.72亿手，相较去年同期的63.42亿手增长30.87%，金融期货和期权实现3.317亿手，相较去年同期的1.074亿手大增208.75%。同期，商品期货和期权实现交易额326.38万亿元，较去年同期的304.93万亿元增长7.03%，金融期货和期权实现97.90万亿元，相较去年同期的95.02万亿元增长3.04%。

　　对此有业内人士分析表示，具体来看，9月份，很多小品种成交量都有所下降，全市场的交投情绪明显降温，一方面是交易机制的调整，另一方面是市场赚钱机会不明显，包括风险管理业务等。

　　数据显示，广州期货交易所9月成交量为619.91万手(6,199,080手)，成交额为6709.62亿元，分别占全国市场的0.83%和1.30%，环比分别增长66.88%和84.53%。

　　另外，持仓方面广期所增长最显著，截至9月末广州期货交易所持仓总量为30.13万手(301,275手)，较上月末增长24.23%。同期，上期所持仓总量为970.30万手(9,702,952手)，较上月末下降14.53%；上期能源持仓总量为50.88万手(508,843手)，较上月增长1.17%；郑商所持仓总量为1461.13万手(14,611,281手)，较上月末下降18.85%；大商所持仓总量为1460.43万手(14,604,259手)，较上月末下降2.36%；中金所持仓总量为174.63万手(1,746,309手)，较上月末下降2.95%。

　　另外，中国网财经注意到，尽管今年前三季市场成交量同比大幅上升，但成交额未同步增长，而这也一定程度上导致前三季期货公司整体业绩低迷。

　　机构业绩低迷

　　中期协数据显示，全国150家期货公司全国期货公司2023年1月-9月实现总营业收入294亿元，同比下降1.07%，手续费收入175.95亿元，同比下降7.71%，营业利润101.27亿元，同比下降4.33%，净利润77.52亿元，同比下降4.57%。

　　值得注意的是，前6月，整体业绩表现不佳，期货业全市场客户权益达也有收缩，仅达1.43万亿元，较去年同期的1.44万亿元，同比减少0.66%；这也给期货公司后续业绩增长埋下了隐忧。

　　对此，一位业内人士表示，全市场客户权益的下降可能是金融期货政策调整所致。例如，国债冲抵保证金政策调整等，这是全市场管理规模下降的主因。9月，部分品种的手续费返还出现暂停或减少，这是导致手续费收入和净利润下降的原因。

　　另外，有业内人士也表示，前三季150家期货公司整体经营数据环比下滑，主要是市场交投情绪下降和政策调整所致；从市场表现来看，预计全年经营情况都不太乐观，与去年相比，部分经营数据将出现下降态势。

　　上市公司业绩“大相径庭”

　　上月中旬，上市公司南华期货(股票代码：603093.SH)发布三季报显示，前三季度其实现营收48.49亿元；归属上市公司股东净利润2.98亿元，较上年同期增长126.21%；扣非净利润2.91元，同比上升118.97%；基本每股收益0.49元，同比增长122.73%。录得总资产374.21亿元，同比增长9.45%。

　　月末，永安期货(股票代码：600927.SH)发布业绩报告显示，前三季度其实现营收187.92亿元，同比下降34.41%；归属上市公司股东净利润5.59亿元，同比增长18.32%；扣非净利润5.44亿元，同比增长15.63%；基本每股收益0.38元，同比增长18.75%。录得总资产682.07亿元，同比下降2.44%。

　　同日，上市公司瑞达期货(证券代码：002961.SZ)发布业绩报告显示，其前三季度共实现营收8.16亿元，同比下降57.96%；归属上市公司股东净利润1.80亿元，同比下降24.38%；扣非净利润1.66亿元，同比下降36.09%；基本每股收益0.40元，同比下降24.53%。录得总资产147.41亿元，同比下降6.22%。

　　同时，弘业期货(证券代码：001236.SZ)发布业绩报告显示，其前三季度共实现营收10.91亿元，同比增长12.91%；归属上市公司股东净利润91.09万元，同比下降96.84%；扣非净利润57.03万元，同比下降97.98%；基本每股收益0.0009元，同比下降97.13%。录得总资产84.67亿元，同比下降19.24%。从上述几份业绩预告不难发现，同为上市期货公司，业绩表现却是“大相径庭”。

　　对于业绩上涨原因，南华期货表示，主要系境外金融服务业务收入增长所致。相反，对于业绩下滑原因，弘业期货则表示，主要是子公司弘业资本处置衍生金融工具产生亏损所致。

　　另外，记者注意到上半年多家期货公司已经出现经纪业务收入下滑、资产管理业务和基金销售业务存量客户流失等现象。曾有研究机构预测，下半年国内市场后续或出台更多政策来支持经济复苏，国内金融市场交易、实体企业进行风险管理以及投资者的交易意愿将继续提升，交投热度也将高于去年。而这些在促进期货市场更加活跃同时，也将使期货公司业绩得以改善。但三季度的预期并未兑现，这也在一定程度上导致期货公司业绩并没有如期好转。